Bedingte Erfolgsraten von 1.047 bullischen Engulfing-Kerzenmustern in allen S&P 500-Aktien, 2020–2024 [OC]

Das bullische Engulfing-Muster taucht in jedem Candlestick-Buch als zuverlässiges Umkehrsignal auf. Ich wollte sehen, ob der Kontext so wichtig ist, wie die Leute behaupten.

Was ich getestet habe:

• Stichprobengröße: 1.047 bullische Engulfing-Kerzen (grüne Kerze verschlingt die vorherige rote Kerze vollständig)
• Märkte: S&P 500-Aktien, täglicher Zeitrahmen
• Zeitraum: 2020–2024
• Erfolgsmetrik: Preis 5 Tage später höher (einfach, nichts Besonderes r/R Berechnungen)
• Kontextvariablen: Trendrichtung, Unterstützungsnähe, Volumen, Ausmaß des vorherigen Rückgangs

Gesamtergebnisse: Bullische Engulfing-Muster hatten isoliert eine Erfolgsquote von 52,8 %.

Kaum besser als ein Münzwurf. Aber als ich nach Kontext filterte, änderte sich das Bild völlig.

Kontextabhängige Erfolgsquoten:

• Bei Unterstützungsniveau innerhalb von 2 % des 50-Tage-MA: 64,7 % Erfolgsquote (n=203)
• Nach 3+ Tagen Rückgang: 61,3 % Erfolgsquote (n=318)
• Bei überdurchschnittlichem Volumen: 59,8 % Erfolgsquote (n=276)
• Alle drei Bedingungen erfüllt: 73,1 % Erfolgsquote (n=67)
• Bei Aufwärtstrendpreis > 200-Tage-MA: 58,9 % Erfolgsquote (n=521)

Schlechteste Performer:

– Im Abwärtstrend am Widerstand: 38,2 % Erfolgsquote (n=94)

– Nach einem einzigen roten Tag (kein wirklicher Rückgang): 47,1 % Erfolgsquote (n=412)

Schlüssel zum Mitnehmen:

Das Muster selbst ist schwach. Entscheidend ist, wo es entsteht und was davor passiert ist. Ein zinsbullisches Eintauchen in die Unterstützung nach einem mehrtägigen Anstieg

Der Rückgang hat einen echten Vorhersagewert. Das gleiche Muster mitten im Nirgendwo ist Lärm.

Einschränkungen:

Dies setzt voraus, dass Sie sich identifizieren können "Unterstützungsstufen" objektiv und in Echtzeit, was schwieriger ist als eine rückblickende Analyse. Ich habe den 50-Tage-MA als verwendet

ein Proxy, aber Händler verwenden unterschiedliche Supportdefinitionen. Außerdem entspricht der 5-Tage-Erfolg möglicherweise nicht Ihrer Haltedauer.

Die Visualisierung zeigt bedingte Wahrscheinlichkeiten, was meiner Meinung nach nützlicher ist, als nur zu sagen "Dieses Muster funktioniert in X % der Fälle."

Die Gewinnrate von 73 % hört sich großartig an, bis Sie n=67 sehen. Würden Sie dieser Stichprobengröße vertrauen, oder handelt es sich dabei nur um ein als Befund getarntes Rauschen?