Haftungsausschluss: Nur für Bildungszwecke. Keine Steuerberatung. Sprechen Sie mit Ihrem Steuerberater über Ihre konkrete Situation. Spezifisch für die USA.

Das Jahresende naht und das Zeitfenster für wirkungsvolle Steuermaßnahmen für das Steuerjahr 2025 schließt sich schnell.

Ich bin Wirtschaftsprüfer mit umfassendem Hintergrundwissen im Bereich Kryptosteuer (früher habe ich als GM beim Aufbau eines kundenorientierten Krypto-Dienstleistungsunternehmens geholfen, jetzt nutze ich diese Erfahrung, um als Produktleiter bei Summ (ehemals Crypto Tax Calculator) robuste Kryptosteuersoftware zu entwickeln).

Ich sehe jedes Jahr die gleiche Verwirrung, daher wollte ich einen hochrangigen, lehrreichen Kontext zum Thema Steuerverlusteintreibung teilen, der nützlich sein könnte, wenn die Leute ihre Aktivitäten im Jahr 2025 Revue passieren lassen.

Was ist Tax Loss Harvesting?

Beim Tax Loss Harvesting handelt es sich um den absichtlichen Verkauf eines Vermögenswerts, dessen Wert seit dem ursprünglichen Kauf gesunken ist, um dies zu erreichen "realisieren" der steuerliche Verlust.

Durch den Verkauf/Tausch mit Verlust (im Gegensatz zum bloßen Halten) lösen Sie einen Steuerverlust aus, der zum direkten Ausgleich von Kapitalgewinnen oder sogar gewöhnlichen Einkünften (bis zu 3.000 US-Dollar, der Rest wird vorgetragen) verwendet werden kann.

Der entscheidende Punkt: Verluste bestehen steuerlich erst dann, wenn sie realisiert werden. Das bloße Halten eines Unterwasservermögenswerts führt nicht zu einem abzugsfähigen Verlust.

Wie funktioniert es?

Ein vereinfachtes Beispiel:

Wenn diese Verlustposition vor Jahresende veräußert wird, kann der Verlust den steuerpflichtigen Nettokapitalgewinn verringern. Ist dies nicht der Fall, bietet der nicht realisierte Verlust in diesem Jahr keinen Steuervorteil.

Ich sehe, dass viele Händler „nur für den Fall“ an Verlierern festhalten und dann von einer unerwartet hohen Steuerbelastung überrascht werden, weil diese Verluste nie realisiert wurden.

PS: Tote Memecoins und NFTs sind eine Goldgrube für Steuerverluste.

Einfach ausgedrückt: Wenn ich einen Kapitalgewinn von 50.000 US-Dollar aus dem gewinnbringenden Verkauf der ETH (oder einer Kryptowährung, einer Aktie oder einer Immobilie) habe, aber einen nicht realisierten Verlust von 22.000 US-Dollar aus einem schlechten Memecoin-Handel habe, könnte ich diesen Vermögenswert veräußern, um meine steuerpflichtigen Kapitalgewinne von 50.000 US-Dollar auf 28.000 US-Dollar zu reduzieren.

Der Haken?

Diese Entsorgung muss stattfinden VOR JAHRESENDE damit es bei Ihrer nächsten Steuererklärung berücksichtigt wird.

Warum stellt dieser aktuelle Markt eine besonders gute Chance (und ein besonderes Risiko) dar?

Im Allgemeinen hat der Kryptomarkt im Laufe des Jahres 2025 einen deutlichen Wertzuwachs erlebt. Bitcoin ist zeitweise um über 30 % gestiegen, ETH zeitweise um über 150 % usw.

Jeder Krypto-zu-Krypto-Swap ist steuerpflichtig. Und in einem steigenden Markt haben wahrscheinlich viele Menschen, ohne es zu merken, steuerpflichtige Gewinne erzielt, indem sie das ganze Jahr über Kryptowährungen getauscht haben.

Aber hier liegen die Märkte zum Jahresende im Allgemeinen unter den Höchstständen, die wir vor ein paar Monaten gesehen haben (125.000 $ BTC -> 90.000 $).

Das bedeutet, dass wahrscheinlich viele Menschen darauf sitzen unrealisiert Verluste, während sie gleichzeitig auf Kapitalgewinnen sitzen bleiben, auf die sie Steuern zahlen müssen.

Ich habe diesen Trope viel zu oft gesehen.

-> Flip-Gewinne das ganze Jahr über

-> Die Positionen liegen zum Jahresende unter Wasser

–> aber sie schulden trotzdem die volle Steuer auf die Gewinne, weil sie ihre Verluste nie realisiert haben.

Für diejenigen, die vorbereitet sind, ist dies ein goldene Gelegenheit diesen Hebel zu betätigen und ihre Steuerbelastung direkt zu senken. Für diejenigen, die nicht darauf vorbereitet sind: Sie werden viel mehr Steuern zahlen, als sie alle brauchen, weil sie es versäumt haben, die Steuerplanung richtig zu planen und über die Steuerstrategie zum Jahresende nachzudenken.

Kann ich nach dem Verkauf erneut kaufen?

Die kurze Antwort lautet: Ja, Sie können erneut kaufen. Diese Frage ergibt sich aus der Tatsache, dass bei Wertpapieren die "Waschverkaufsregel" Sie müssen 30 Tage warten, bevor Sie erneut kaufen können, andernfalls zählt der Verlust nicht. Bei Krypto ist dies jedoch nicht der Fall.

Das IRS klassifiziert Krypto als Eigentum und nicht als Sicherheit Hier. Die Wash-Loss-Sale-Regel gilt ausdrücklich nur für Wertpapiere, nicht für Eigentum, siehe Hier. Daher gilt die Wash-Loss-Sale-Regel (noch) nicht für Krypto.

Dies bedeutet, dass Sie Ihre unter Wasser liegende Kryptowährung verkaufen und sich dann für den erneuten Kauf derselben Kryptowährung entscheiden können, ohne die gesamten 30 Tage warten zu müssen.

Mit anderen Worten: Um auf mein vorheriges Beispiel zurückzukommen: Jemand könnte seine verlorenen Vermögenswerte verkaufen und den Verlust von 22.000 US-Dollar realisieren und dann später den gleichen Betrag dieser Vermögenswerte zurückkaufen. Das Endergebnis? Sie erkennen den Verlust immer noch und halten die Vermögenswerte weiterhin in der Hoffnung, dass sie wieder steigen.

Hier gibt es einen Vorbehalt: Während die Wash-Sale-Regel nicht für Krypto gilt, gilt die "Ökonomische Substanzlehre" tut.

Was ist die Economic Substance Doctrine ("ESD")?

Die ESD ist der Zauberstab des IRS, auf den er verzichten kann, um einen Verlust seiner Meinung nach abzulehnen "keine wirtschaftliche Substanz haben". Mit anderen Worten, wenn Sie sich in einer Prüfung befinden und der IRS feststellt, dass ein Verlust das Ergebnis einer Transaktion ist, die keine wirtschaftliche Substanz hatte (z. B. Verkauf und Rückkauf). sofort ausschließlich zum Zweck der Kompensation eines Steuerverlusts), dann sie könnte den Verlust nicht anerkennen.

Dies bedeutet, dass es sich bewährt hat, diese Transaktionen mit Blick auf zusätzliche Ziele durchzuführen. Vielleicht möchten Sie beispielsweise Ihr Portfolio neu ausbalancieren, indem Sie Ihre Verlustpositionen verkaufen, um die Blutung zu stoppen, und dann unabhängig entscheiden, welchen Vermögenswerten Sie künftig ausgesetzt sein möchten.

Die Erkenntnis hier ist, dass die Wash-Sale-Regel zwar nicht für Krypto gilt, das aber nicht bedeutet, dass der IRS den Verlust nicht anerkennen kann, wenn er feststellt, dass die Transaktion keine wirtschaftliche Substanz hatte.

Wie finde ich am besten heraus, welche meiner Vermögenswerte ich verkaufen soll?

Um Erntemöglichkeiten zu bewerten, benötigen Sie Ihre detaillierte Transaktionshistorie und die Kostenbasis pro Los (nicht den Durchschnitt).

Für die Verrückten da draußen: Manche machen das mit Excel. Spaß beiseite, dies ist eine praktikable Option für jeden, der relativ einfache Tätigkeiten ausübt, wie zum Beispiel nur ein paar Trades pro Jahr an einer einzigen Börse.

Für diejenigen, die einen stärker automatisierten Prozess wünschen oder eine kompliziertere Transaktionshistorie haben (mehrere Börsen/Wallets, mehr als ein Dutzend Trades pro Jahr usw.), verlassen sich die meisten auf einen Krypto-Steuerrechner. Da wir aus dem Bereich der Dienstleister kommen, haben wir nur Software verwendet, da Excel in den meisten Fällen einfach nicht ausreicht.

Was die Software angeht, stehen einige Optionen zur Auswahl, aber ich persönlich verwende für meine Software (natürlich!) Summ. Trotzdem empfehle ich immer, ein paar auszuprobieren und herauszufinden, welches für Sie am besten funktioniert. Wählen Sie nicht einfach eines aus, weil es jemandem im Internet gefällt, sondern probieren Sie es selbst aus!

Möglichkeiten ermitteln:

Nachdem Sie Ihre Daten in die Software Ihrer Wahl geladen haben, stellen Sie sicher, dass Ihr Transaktionsverlauf vollständig und korrekt aussieht. Wenn die Software eine Funktion zur Erfassung von Steuerverlusten bietet, können Sie diese für Ihre Ermittlungen nutzen. Wenn Ihre Software diese Funktion jedoch nicht bietet, besteht eine sehr einfache Möglichkeit zum Testen darin, einfach manuelle Transaktionen zu erstellen simulieren Verkäufe, um zu sehen, welche steuerlichen Auswirkungen dies hat. Von hier aus können Sie noch tiefer graben, indem Sie sich die zu veräußernden Steuergrundstücke ansehen.

Vielleicht simuliere ich zum Beispiel den Verkauf von 1 BTC und es kommt mit einem zurück gesamt 2.000 $ Verlust. Aber ich kann noch tiefer gehen.

Wenn ich mir die zu veräußernden Steuerlose ansehe, kann ich erkennen, dass der 1-BTC-Verkauf aus drei verschiedenen Steuerlosen bestehen könnte. Möglicherweise führen zwei davon zu einem Verlust von 1.500 bzw. 4.500 US-Dollar, und das dritte Steuerlos führt zu einem Gewinn von 4.000 US-Dollar, sodass der Gesamtverkauf einen Nettoverlust von 2.000 US-Dollar ergibt.

Mit diesen Informationen weiß ich jetzt, dass ich nicht den gesamten 1 BTC verkaufen muss, sondern stattdessen einfach die Teilbeträge verkaufen kann, aus denen die beiden Steuerlose bestehen, was zu einem Gesamtverlust von 6.000 $ führen würde, was sogar noch schwerwiegender ist als der Verkauf des gesamten 1 BTC.

Auf diese Weise verkaufe ich nur die BTC-Steuerposten, die zu einem Verlust führen, während der Steuerposten mit einem nicht realisierten Gewinn belassen wird.

Letzte Gedanken

Als Wirtschaftsprüfer werde ich STÄNDIG gefragt, wie ich Steuern senken kann. Dies ist wirklich einer der mächtigsten Hebel, die ein Steuerzahler nutzen kann, um seine Rechnung an Uncle Sam zu senken.

Wenn jemand Fragen oder Kommentare zum Thema hat, können Sie diese gerne unten hinterlassen. Für eine auf Sie zugeschnittene Steuerberatung wenden Sie sich wie üblich immer an Ihren eigenen Steuerberater. Prost, frohe Weihnachten, schöne Feiertage und ein gutes neues Jahr!

– JustinCPA, Produktleiter bei Summ